卫城在元十七年设府，以该地环山多柏树而名柏兴府，后改为盐井卫。明朝洪武初年修筑城墙，名卫城。清朝雍正六年设置盐源县，直至解放后的1950年皆为县城所在地。1993年撤区并乡建镇，将水关乡、香房乡的磨盘村、香房村等七个村划归卫城镇。全镇共辖十四个行政村，一个居民委员会，128个村民小组，5243户，总人口为23395人。该镇是一个属汉、彝、蒙、回、藏多民族聚居的农业大镇。